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Tend锚ncias e Insights de Mercado

Demanda crescente do setor de avia莽茫o por combust铆vel de avia莽茫o sustent谩vel

As mudan莽as regulat贸rias na avia莽茫o est茫o transformando a demanda por 脫leo de Cozinha Usado (UCO), influenciando toda a cadeia de valor de gorduras residuais. A iniciativa ReFuelEU Aviation determina uma mistura de 6% de Combust铆vel de Avia莽茫o Sustent谩vel (SAF) at茅 2030, aumentando para 70% at茅 2050. Os requisitos de SAF de Singapura come莽ar茫o em 1% em janeiro de 2026 e aumentar茫o para 3 a 5% at茅 2030, enquanto a 罢补颈濒芒苍诲颈补 introduziu um mandato semelhante de 1% para 2026. Esses prazos rigorosos est茫o reduzindo as janelas de fornecimento de mat茅ria-prima, levando companhias a茅reas e produtores de combust铆vel a finalizar acordos de compra de UCO de longo prazo, muitas vezes antes do desenvolvimento de infraestrutura de coleta adequada. De acordo com o F贸rum Econ么mico Mundial, a capacidade de produ莽茫o global de combust铆veis de avia莽茫o sustent谩veis HEFA (SAF) atingiu 4,2 milh玫es de toneladas m茅tricas em 2025^{[1]Fonte: F贸rum Econ么mico Mundial, "Combust铆vel de Avia莽茫o Sustent谩vel e seu Impacto", weforum.org}. Na 罢补颈濒芒苍诲颈补, a PTTGC planeja expandir sua capacidade de SAF de 6 milh玫es de litros para 24 milh玫es de litros anuais at茅 2027. A Emirates e a Etihad assinaram acordos de compra com a planta de Fujairah da MENA Biofuels, que visa produzir 125 milh玫es de litros de SAF anualmente usando UCO e outras gorduras residuais. A Cosmo Energy do 闯补辫茫辞 come莽ou a fornecer 30.000 quilolitros de SAF derivado de UCO para a Japan Airlines e a All Nippon Airways em 2025, destacando como os mercados com produ莽茫o dom茅stica limitada de UCO dependem cada vez mais de importa莽玫es para cumprir os compromissos com as companhias a茅reas. No 芒mbito regulat贸rio, a Ag锚ncia Europeia para a Seguran莽a da Avia莽茫o (EASA) e a Organiza莽茫o da Avia莽茫o Civil Internacional (ICAO), no 芒mbito do programa CORSIA, est茫o padronizando os crit茅rios de sustentabilidade. Esse alinhamento estabeleceu a certifica莽茫o ISCC PLUS como o principal padr茫o para o com茅rcio internacional de UCO, penalizando fornecedores incapazes de verificar a rastreabilidade da origem residual.

Regulamenta莽玫es de economia circular e desperd铆cio zero

Os mandatos regulat贸rios est茫o redefinindo o 脫leo de Cozinha Usado (UCO) de um problema de descarte para uma commodity regulamentada e de alto valor. A Diretiva-Quadro de Res铆duos da UE prioriza a reutiliza莽茫o e a reciclagem em detrimento da incinera莽茫o. Refletindo isso, pa铆ses como o Reino Unido e a Alemanha introduziram esquemas de responsabilidade estendida do produtor. Essas iniciativas exigem que os operadores de servi莽os de alimenta莽茫o documentem os processos de coleta e reciclagem de UCO. Em 2024, o Minist茅rio do Meio Ambiente do 闯补辫茫辞 atualizou suas diretrizes de gest茫o de res铆duos para incentivar a coleta municipal de UCO. Da mesma forma, a Coreia do Sul incorporou os 贸leos de cozinha em seu quadro de Responsabilidade Estendida do Produtor (EPR), alinhando-os com as metas de res铆duos de embalagens e apoiando programas de coleta domiciliar. Na 脥苍诲颈补, o Minist茅rio de Novas Energias e Energias Renov谩veis (MNRE) lan莽ou o programa Repurpose Used Cooking Oil (RUCO) para formalizar a coleta de UCO de hot茅is, restaurantes e resid锚ncias, direcionando-o para produtores de biodiesel sob a meta de mistura de 5% da Pol铆tica Nacional de Biocombust铆veis. Em 2023, a Administra莽茫o Nacional de Energia (NEA) da China identificou o UCO como mat茅ria-prima priorit谩ria em seu aviso piloto de biodiesel, marcando uma mudan莽a da coleta orientada para exporta莽茫o para o consumo dom茅stico. Esses marcos regulat贸rios est茫o impulsionando processadores de alimentos e redes de restaurantes de servi莽o r谩pido a estabelecer redes de log铆stica reversa. Embora isso aumente os custos de coleta, tamb茅m cria barreiras de entrada para agregadores informais que n茫o possuem infraestrutura de certifica莽茫o.

Competitividade de pre莽os em compara莽茫o com 贸leos vegetais virgens

O desconto do UCO em rela莽茫o aos 贸leos virgens flutua com os ciclos de commodities. Em 2025, o aumento dos pre莽os do 贸leo de palma e de soja devido a restri莽玫es de oferta fez com que a arbitragem de mat茅ria-prima para o UCO se estreitasse. O mandato B40 de biodiesel da 滨苍诲辞苍茅蝉颈补, que exige uma mistura de 40% de 贸leo de palma no diesel, reduziu significativamente a oferta dom茅stica de palma dispon铆vel para exporta莽茫o. Isso indiretamente restringiu os mercados de UCO, pois os refinadores europeus competiam por mat茅rias-primas alternativas. O Departamento de Agricultura dos Estados Unidos (USDA) relatou um aumento acentuado na demanda por 贸leo de soja para diesel renov谩vel durante 2024-2025, o que impulsionou as margens de esmagamento e tornou o UCO uma op莽茫o mais atraente para produtores que visam sustentar a lucratividade sob os sistemas de cr茅dito RIN e LCFS. Essa din芒mica cria uma oportunidade contrac铆clica: quando os pre莽os dos 贸leos virgens sobem, a coleta de UCO se torna mais economicamente vi谩vel, mas 脿 medida que os pre莽os se estabilizam, os coletores enfrentam press玫es de margem, a menos que garantam contratos premium vinculados a mandatos de SAF ou cr茅ditos de economia circular. Essa volatilidade destaca a necessidade de acordos de compra de longo prazo para proteger os pre莽os do UCO das flutua莽玫es do mercado spot de 贸leos vegetais.

Avan莽os tecnol贸gicos em coleta, filtragem e refino

A economia das refinarias est谩 cada vez mais se inclinando a favor do 贸leo de cozinha usado (UCO) em detrimento das mat茅rias-primas de primeira gera莽茫o, impulsionada por avan莽os nas tecnologias de hidrotratamento e coprocessamento. As biorrefinarias da Eni em Priolo e Gela, na 滨迟谩濒颈补, coprocessam UCO com gorduras animais e outros 贸leos residuais. Essa abordagem garante a conformidade com o RED II enquanto produz 贸leo vegetal hidrotratado (HVO) que atende 脿s especifica莽玫es de diesel EN 15940. A Pertamina, empresa estatal de petr贸leo e g谩s da 滨苍诲辞苍茅蝉颈补, opera uma biorrefinaria em Cilacap com capacidade de 1.400 quilolitros por dia. Eles misturam 2 a 3% de UCO em sua mat茅ria-prima, visando a produ莽茫o de 1 milh茫o de quilolitros de bioaviation fuel at茅 2030. A Verbio comercializou o dimetil 茅ster do 谩cido nonanoico (9-DAME), derivado do UCO. Este produto atua como substituto direto de plastificantes e lubrificantes de origem f贸ssil, oferecendo uma oportunidade de alta margem para produtores oleoqu铆micos capazes de gerenciar o teor vari谩vel de 谩cidos graxos livres (AGL) do UCO. Os avan莽os na filtragem est茫o minimizando as perdas de purifica莽茫o. De acordo com as diretrizes da ISCC, o UCO normalmente cont茅m 10 a 30% de impurezas. No entanto, a centrifuga莽茫o de m煤ltiplos est谩gios combinada com pr茅-tratamento enzim谩tico pode recuperar 5 a 8% adicionais de 贸leo utiliz谩vel, melhorando a economia dos coletores. A Administra莽茫o de Informa莽玫es de Energia dos EUA (EIA) relatou que a produ莽茫o de biodiesel nos EUA atingiu 0,1 milh茫o de barris por dia em dezembro de 2025^{[2]Fonte: Administra莽茫o de Informa莽玫es de Energia dos EUA, "Perspectiva de Energia de Curto Prazo", eia.gov}.

Lacunas de coleta e consumo ao longo da cadeia de suprimentos

Em mercados emergentes, aproximadamente 30 a 40% do 贸leo de cozinha usado (UCO) permanece n茫o coletado devido a pr谩ticas informais de descarte e infraestrutura de agrega莽茫o inadequada. Isso limita a disponibilidade de mat茅ria-prima apesar da crescente demanda por combust铆vel de avia莽茫o sustent谩vel (SAF) impulsionada pelo aumento dos mandatos. Na 脥苍诲颈补, o programa RUCO destacou lacunas de coleta em cidades de segundo e terceiro n铆vel, onde restaurantes e resid锚ncias n茫o t锚m acesso a coletores certificados. Para resolver isso, o Minist茅rio de Novas Energias e Energias Renov谩veis est谩 pilotando parcerias municipais para estabelecer pontos de entrega. Na China, o sistema de coleta 茅 fragmentado, com agregadores de pequena escala dominando o cen谩rio. Esses agregadores frequentemente vendem para produtores informais de biodiesel ou f谩bricas de ra莽茫o animal, tornando a rastreabilidade desafiadora. O aumento da tarifa de exporta莽茫o de 2024 foi parcialmente introduzido para promover a formaliza莽茫o dom茅stica. No Sudeste Asi谩tico, a gera莽茫o dom茅stica de UCO permanece amplamente inexplorada. Embora o 闯补辫茫辞 e a Coreia do Sul tenham lan莽ado testes de coleta domiciliar, as taxas de participa莽茫o permanecem abaixo de 20% devido 脿 inconveni锚ncia do consumidor e 脿 conscientiza莽茫o limitada. Na Europa, as redes maduras de HoReCa frequentemente obscurecem as defici锚ncias na coleta domiciliar. Por exemplo, o Departamento de Meio Ambiente, Alimenta莽茫o e Assuntos Rurais (Defra) do Reino Unido estima que apenas 15 a 20% do UCO dom茅stico 茅 formalmente coletado, com o restante descartado em esgotos ou res铆duos municipais. Preencher essas lacunas de coleta requer investimentos substanciais em log铆stica, incluindo ve铆culos de coleta dedicados, tanques de armazenamento e sistemas de rastreamento digital. No entanto, muitos munic铆pios e pequenos coletores n茫o podem arcar com esses investimentos sem subs铆dios ou mandatos de responsabilidade estendida do produtor.

Variabilidade de qualidade e desafios de certifica莽茫o

A composi莽茫o heterog锚nea do UCO, com teor de AGL variando de 2% a mais de 30%, juntamente com umidade, part铆culas e s贸lidos alimentares residuais, cria desafios no refino e na certifica莽茫o. A vers茫o 3.4.2 do ISCC PLUS exige documenta莽茫o de cadeia de cust贸dia desde o ponto de gera莽茫o at茅 a convers茫o final. Al茅m disso, os auditores exigem cada vez mais an谩lises laboratoriais para verificar a origem do res铆duo e garantir que n茫o esteja adulterado com 贸leos virgens. Os coletores que obt锚m de m煤ltiplos pequenos fornecedores enfrentam custos de auditoria mais elevados e risco de rejei莽茫o se algum lote n茫o atender aos limites de AGL ou contamina莽茫o. Os crit茅rios de sustentabilidade RED II da Comiss茫o Europeia determinam que o UCO deve ser classificado como res铆duo no Anexo IX, Parte B, mas a aplica莽茫o varia entre os estados membros. Alguns refinadores encontraram disputas alfandeg谩rias ao importar UCO de pa铆ses n茫o pertencentes 脿 UE com defini莽玫es de res铆duos menos rigorosas. No Brasil, a ANP implementou protocolos de detec莽茫o de fraudes no 芒mbito do RenovaBio ap贸s identificar casos de 贸leo de soja virgem sendo rotulado incorretamente como UCO para reivindicar cr茅ditos de intensidade de carbono mais elevados. Essa medida enrijeceu os requisitos de certifica莽茫o, mas tamb茅m aumentou os custos de conformidade para coletores leg铆timos. A variabilidade de qualidade limita ainda mais a flexibilidade de uso final: enquanto as refinarias de HVO podem lidar com n铆veis mais elevados de AGL por meio de hidrotratamento, os produtores de biodiesel de primeira gera莽茫o (FAME) requerem pr茅-tratamento. As aplica莽玫es oleoqu铆micas exigem especifica莽玫es ainda mais rigorosas, fragmentando o mercado e reduzindo a liquidez para UCO de qualidade inferior.

*Nossas previs玫es tratam os impactos dos impulsionadores e restri莽玫es como direcionais, e n茫o aditivos. As previs玫es de impacto refletem o crescimento de base, os efeitos de composi莽茫o e as intera莽玫es entre vari谩veis.

An谩lise de Segmentos do Mercado de 脫leo de Cozinha Usado

Em 2025, cozinhas centralizadas e volumes previs铆veis permitiram que os estabelecimentos HoReCa liderassem o mercado de 贸leo de cozinha usado, contribuindo com 63,92% do tamanho do mercado. Esses estabelecimentos tamb茅m se mostraram a mat茅ria-prima mais econ么mica para os coletores. As redes de restaurantes de servi莽o r谩pido implementaram procedimentos padronizados de descarte. Ao celebrar contratos de longo prazo, restringiram efetivamente o acesso dos auditores 脿 cadeia de suprimentos, garantindo certifica莽茫o consistente. Al茅m disso, os servi莽os de catering industrial em aeroportos e hospitais sustentam fluxos de base, enquanto os processadores de alimentos est茫o incorporando linhas de recupera莽茫o de 贸leo para reduzir o desperd铆cio. Apesar desses desenvolvimentos, as redes HoReCa na regi茫o 脕蝉颈补-笔补肠铆蹿颈肠辞 permanecem fragmentadas. No entanto, programas piloto estaduais na China e na 脥苍诲颈补 est茫o trabalhando para consolidar esses volumes em sistemas formalizados.

As cozinhas dom茅sticas, com crescimento esperado a um CAGR de 6,89% de 2026 a 2031, est茫o se tornando a pr贸xima 谩rea significativa para o crescimento de volume. Os munic铆pios no 闯补辫茫辞, Coreia do Sul e Reino Unido est茫o engajando ativamente os moradores fornecendo recipientes ved谩veis para 贸leo de cozinha usado e agendando coletas domiciliares junto com as coletas de vidro e papel. Embora essa mat茅ria-prima dispersa tenha menor teor de AGL, tornando-a adequada para intermedi谩rios oleoqu铆micos, seu custo de coleta por litro 茅 2 a 3 vezes maior do que o do HoReCa. Aplica莽玫es de blockchain agora permitem que os moradores escaneiem c贸digos QR para registrar seus dep贸sitos, oferecendo aos coletores uma cadeia de cust贸dia verific谩vel essencial para a elegibilidade ao ISCC PLUS. As plantas de processamento de alimentos, ocupando um meio-termo est谩vel, 脿s vezes direcionam seu 贸leo de cozinha usado para suas pr贸prias unidades de biodiesel, ajudando a estabilizar as varia莽玫es sazonais nos volumes dos coletores.

Em 2025, o biodiesel e o HVO emergiram como os segmentos dominantes no mercado de 贸leo de cozinha usado, representando 78,65% da participa莽茫o de mercado. Esse crescimento significativo foi impulsionado por incentivos regulat贸rios, incluindo o Padr茫o de Combust铆vel Renov谩vel dos EUA (RFS), o Padr茫o de Combust铆vel de Baixo Carbono da Calif贸rnia (LCFS) e os cr茅ditos de dupla contagem da Europa, que incentivam o uso de mat茅rias-primas renov谩veis. A maior lucratividade do UCO em compara莽茫o com as vias do 贸leo de soja, apoiada pelos pr锚mios D4 RIN, impulsionou ainda mais sua ado莽茫o. Al茅m disso, a conformidade do HVO com os padr玫es EN 15940 elimina o limite de mistura de 7% de FAME, aumentando sua compatibilidade e potencial de mercado. Empresas como Neste e Eni est茫o estrategicamente redirecionando suas cadeias de suprimentos para o combust铆vel de avia莽茫o sustent谩vel (SAF) para se alinhar com as metas do ReFuelEU. Essa transi莽茫o resultou em uma realoca莽茫o substancial de tonelagem de UCO, afastando-se das aplica莽玫es de diesel rodovi谩rio e entrando no setor de avia莽茫o.

O segmento de oleoqu铆micos deve crescer a uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de 6,96% at茅 2031, impulsionado pela monetiza莽茫o do perfil de 谩cidos graxos do UCO em aplica莽玫es de alto valor. Isso inclui produtos como dimetil 茅ster do 谩cido nonanoico e lubrificantes de base biol贸gica, que comandam margens mais elevadas. Os refinadores especializados est茫o aceitando cada vez mais faixas mais amplas de 谩cidos graxos livres (AGL), fornecendo uma sa铆da para lotes de UCO de qualidade inferior, particularmente durante per铆odos de demanda reduzida nos mercados de combust铆veis. Na ind煤stria de cosm茅ticos, as marcas est茫o aproveitando a glicerina derivada do UCO para aumentar o conte煤do renov谩vel em produtos de cuidados pessoais. Essa diversifica莽茫o da demanda n茫o apenas expande o mercado para o UCO, mas tamb茅m ajuda a estabilizar os pre莽os, que frequentemente s茫o influenciados por flutua莽玫es nos cr茅ditos orientados por pol铆ticas.

An谩lise Geogr谩fica

Mercado de 脫leo de Cozinha Usado na Europa

Em 2025, a Europa respondeu por 38,09% da receita global, impulsionada por marcos regulat贸rios e infraestrutura fundamentais. A Obriga莽茫o de Combust铆vel de Transporte Renov谩vel (RTFO) do Reino Unido, a cota de Gases de Efeito Estufa (GEE) da Alemanha e o papel dos Pa铆ses Baixos como hub de transbordo foram contribuintes significativos para esse desempenho. Em 2024, o mecanismo de dupla credita莽茫o da RTFO incentivou a produ莽茫o de 1 bilh茫o de litros de combust铆veis derivados de 贸leo de cozinha usado (OCU). Al茅m disso, a iniciativa ReFuelEU Aviation redirecionou os futuros fornecimentos de OCU para aplica莽玫es de combust铆vel de avia莽茫o, reduzindo assim a disponibilidade de OCU para a mistura com diesel rodovi谩rio. Esfor莽os para melhorar as taxas de recupera莽茫o residencial de OCU, atualmente entre 15% e 20%, est茫o em andamento por meio de programas-piloto domiciliares na 厂耻茅肠颈补, Dinamarca e Reino Unido. No entanto, a escalabilidade dessas iniciativas depende fortemente da disponibilidade de financiamento municipal.

Mercado de 脫leo de Cozinha Usado na 脕蝉颈补-笔补肠铆蹿颈肠辞

A 脕蝉颈补-笔补肠铆蹿颈肠辞 est谩 posicionada como o principal motor de crescimento do mercado, com uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de 7,13% projetada at茅 2031. A introdu莽茫o de um mandato de 1% de Combust铆vel de Avia莽茫o Sustent谩vel (SAF) em Singapura a partir de 2026, a significativa expans茫o de capacidade da 罢补颈濒芒苍诲颈补 e a mudan莽a estrat茅gica da China em dire莽茫o 脿 mistura dom茅stica est茫o remodelando a din芒mica do mercado regional. Na 脥苍诲颈补, a iniciativa Repurpose Used Cooking Oil (RUCO) est谩 formalizando contratos com o setor HoReCa (Hot茅is, Restaurantes e Catering) para otimizar a coleta de OCU. A Cosmo Energy, do 闯补辫茫辞, est谩 demonstrando um modelo de fornecimento de SAF baseado em importa莽玫es. As ag锚ncias RUCO em Karnataka, 脥苍诲颈补, relataram a coleta de 32.68.990 litros de 贸leo de cozinha usado durante os anos fiscais de 2024-25 e 2025-26^{[3]Fonte: RUCO: Repurpose Used Cooking Oil, "Karnataka coleta 32,68 lakh litros de 贸leo usado", eatrightindia.gov.in}. Enquanto isso, a 滨苍诲辞苍茅蝉颈补 e a 础耻蝉迟谤谩濒颈补 est茫o aproveitando a crescente demanda regional por SAF por meio do estabelecimento de parcerias com coletores de OCU do Sudeste Asi谩tico.

Mercado de 脫leo de Cozinha Usado nas Am茅ricas e no Oriente M茅dio e 脕frica

A Am茅rica do Norte continua a depender dos incentivos do Padr茫o de Combust铆vel Renov谩vel (RFS) e do Padr茫o de Combust铆vel de Baixo Carbono (LCFS), que recompensam as rotas de combust铆vel de baixo carbono. No 颁补苍补诲谩, os Regulamentos de Combust铆vel Limpo acrescentam uma camada adicional de cr茅ditos provinciais para apoiar a ado莽茫o de combust铆veis sustent谩veis. No Brasil, o mandato de biodiesel B14, combinado com rigorosos protocolos de controle de fraudes, resultou em uma redu莽茫o da oferta export谩vel de OCU para a Europa. No Oriente M茅dio, os Emirados 脕rabes Unidos e a Ar谩bia Saudita est茫o desenvolvendo hubs de produ莽茫o de SAF, com uma meta coletiva de produzir 475 milh玫es de litros at茅 2029. Esses hubs dependem da importa莽茫o de OCU de regi玫es como 脕frica e Sul da 脕sia. Na 脕frica do Sul, programas-piloto municipais de coleta de OCU est茫o sendo testados, mas a falta de apoio pol铆tico robusto continua sendo um desafio significativo para o seu sucesso.